US Open: Výsledky Amazonu a Intelu přinášejí mírné zlepšení nálady

• Indexy naznačují vyšší otevření na Wall Street seanci
• Data US PCE vyšla podle očekávání
• Investoři začínají spekulovat o konci zvyšování úrokových sazeb

Otevření na Wall Street přináší zlepšení sentimentu se zisky pro SP500 a Nasdaq 100. Poslední den týdne se podmínky na trhu mírně zlepšily ve prospěch akcií. Přestože dolar konsoliduje na svých maximech, poměrně prudké nárůsty z posledních týdnů byly zastaveny. Výnosy amerických dluhopisů také pomalu začínají ztrácet a vzdalují se psychologické hranici 5,0 % po nedávném pokusu ji překonat.

Dnešní nárůsty jsou taženy solidními výsledky společností Amazon a Intel. Obě společnosti při otevření získaly přes 5,0 %. Stojí za připomenutí, že poklesy technologických společností z tohoto týdne byly způsobeny slabšími výsledky společnosti Alphabet (Google), která ve dvou obchodních seancích od zveřejnění své čtvrtletní zprávy ztratila přes 11 %.

Datový balíček PCE pro USA za září byl právě zveřejněn ve 15:30

• Inflace PCE r/r: 3,4 % Očekávání: 3,4 % Dříve: 3,5 %
• Inflace PCE m/m: 0,4 % Očekávání: 0,3 % Dříve: 0,4 %
• Základní PCE inflace r/r: 3,7 % Očekávání: 3,7 % Dříve: 3,9 %
• Základní PCE inflace m/m: 0,3 % Očekávání: 0,3 % Dříve: 0,1 %

Ukázalo se, že dnešní data PCE jsou v souladu s konsensem. Soudě podle zanedbatelné reakce trhu byla tato data již v ceně. Mnohem důležitější jsou však objevující se spekulace o konci cyklu zvyšování sazeb Fedu. Rozhodnutí o zachování sazeb na příštím zasedání 1. listopadu je již víceméně hotovou věcí. Na schůzce 13. prosince však investoři dávají menší šanci na zvýšení. Jen připomeňme, že na stole je pravděpodobně pouze jedno zvýšení. Tak či onak je konec cyklu zvyšování sazeb již blízko. Otevřenou otázkou však zůstává, jak dlouho se Fed rozhodne držet sazby na tak vysoké úrovni.

Technická analýza situace SP500

US500 je v posledních dnech pod silným prodejním tlakem. Index ztratil přes 5 % za 8 dní a nezastavil se na klíčových úrovních podpory. Současné poklesy se zastavily na úrovni 4170 bodů poblíž oblasti, která fakticky zastavila další růst býků na začátku letošního roku, od února do června. Pokud se zde zastaví současný silný trend, můžeme očekávat odraz i kolem 4300 bodů. Jinak mohou poklesy pokračovat a další úrovně, které stojí za zmínku, budou 4100 a 4000 bodů. Zdroj: xStation 5

Novinky společnosti

Amazon (AMZN.US) vykázal silné zisky za třetí čtvrtletí, které překonaly očekávání analytiků se ziskem na akcii 94 centů a tržbami 143,1 miliardy USD oproti očekávaným 58 centům a 141,4 miliardy USD. Segmenty Amazon Web Services a Advertising společnosti také fungovaly dobře, ačkoli AWS mírně minul očekávané příjmy. Amazon předpovídá tržby za čtvrté čtvrtletí mezi 160 miliardami a 167 miliardami dolarů, přičemž cílem je růst o 9,6 % oproti předchozímu roku. Společnost byla v režimu snižování nákladů, propustila 27 000 zaměstnanců a ukončila nerentabilní projekty, což vedlo ke ztrojnásobení čistého příjmu na 9,9 miliardy USD a provozní marži 7,8 %, což je nejvyšší od začátku roku 2021. V roce 2022 bude hlavní podnikání Amazonu v oblasti elektronického obchodování a digitální reklamy nadále růst, přičemž příjmy z reklamy se zvýší o 26 %. Růst AWS se však zpomalil a možná ztratil podíl na trhu ve prospěch konkurentů, jako jsou Microsoft Azure a Google Cloud.

Ve třetím čtvrtletí roku 2023 společnost Intel Corp. (INTC.US) vykázala tržby 14,2 miliardy USD, což představuje meziroční pokles o 8 %. Zisk na akcii (EPS) činil 0,07 USD s non-GAAP EPS 0,41 USD. Navzdory poklesu tržby překonaly horní hranici výhledu společnosti, přičemž těžily z robustní provozní páky a disciplinovaných výdajů. CEO společnosti Intel, Pat Gelsinger, zdůraznil významný pokrok v produktových a procesních plánech, nových slévárenských dohodách a expanzi AI. Společnost také oznámila organizační změny s cílem zlepšit svůj tržní přístup a snížit náklady. Společnost Intel je i nadále oddána svým výrobním cílům s výrazným pokrokem v technologii tranzistorů a otevíráním nových výrobních závodů. Zaměření společnosti na AI bylo evidentní na Intel Innovation 2023, kde předvedla svou strategii, aby AI byla všeobecně přístupná.

Chevron Corp. (CVX.US) se v pátek propadl o 5,0 % poté, co producent ropy oznámil upravený zisk na akcii za třetí čtvrtletí, který nedosáhl průměrného odhadu analytiků. Vedení uvedlo nižší upstream realizaci a nižší marže

Společnost Exxon Mobil Corp. (XOM.US) klesla o více než 1,0 % poté, co její upravený zisk na akcii za třetí čtvrtletí nesplnil odhad analytiků. Ropný gigant zvýšil dividendy více, než se očekávalo, a zaznamenal větší než očekávaný nárůst cash flow.