Palantir részvények vegyesen miután a visszavásárlás nem nyűgözött le

A Palantir Technologies (PLTR.US) részvényei ma alig változtak a tőzsde előtti kereskedésben, miután a vállalat tegnap a Wall Street-i ülés zárása után jelentette be a 2023. negyedévi eredményeit. A Palantir nagyon optimista a jövőt illetően, és úgy döntött, hogy megemeli az egész évre vonatkozó előrejelzéseket, valamint részvény-visszavásárlási programot jelentett be. Vessünk egy gyors pillantást az eredményekre.

A Palantir sorozatban harmadik nyereséges negyedévéről számol be

A Palantir Technologies a második negyedévben 13%-kal, 533,3 millió dollárra növelte bevételét, ami megfelelt az elemzői becsléseknek. Ennek hátterében a kormányzati bevételek 15%-os éves növekedése állt, míg a kereskedelmi bevételek 10%-kal nőttek éves szinten. A vállalat zsinórban harmadik nyereséges negyedévéről számolt be, a második negyedéves nettó nyereség 28 millió dollár volt. A korrigált üzemi eredmény és az EBITDA a vártnál valamivel jobb volt, míg az EPS megfelelt a becsléseknek. A vállalatnak sikerült 2 százalékponttal növelnie működési árrését az egy évvel korábbihoz képest, és 38%-kal növelte ügyfélszámát az elmúlt év során.

Q2 2023 eredmények

• Bevétel: 533,3 millió dollár a várt 532,4 millió dollárral szemben ( +13% é/é)
  • Kereskedelmi: 232 millió dollár (+10% é/é)
  • Kormányzat: 302 millió dollár (+15% é/é)
• Működési eredmény: 10,1 millió dollár az egy évvel ezelőtti 41,7 millió dolláros veszteséggel szemben.
• Korrigált működési eredmény: $135,0 millió a várt $121,5 millióval szemben (+25% év/év) 
• Nettó nyereség: 28 millió dollár
• Korrigált EPS: $0,05 vs. várt $0,05 ($0,01 veszteség egy évvel ezelőtt)
• Korrigált Ebitda: 143,4 millió dollár a várt 130,1 millió dollárral szemben (+27% év/év) 
• Korrigált szabad cash flow: 96,0 millió dollár (+58% év/év)
• Korrigált működési árrés: 25% a várt 23,1%-kal szemben (23,0% egy évvel ezelőtt
• Ügyfelek száma: 421 vs. 304 egy évvel ezelőtt

Az egész évre vonatkozó előrejelzések feljavítása

A második negyedéves eredmények a vártnál valamivel jobbak voltak, de a piac előtti nyereség fő oka az egész évre vonatkozó előrejelzések feljavítása. A Palantir arra számít, hogy az egész éves bevétel meghaladja a 2,21 milliárd dollárt, ami a korábbi 2,19-2,24 milliárd dolláros előrejelzési sáv közepénél magasabb, az egész éves korrigált üzemi eredmény pedig meghaladja az 576 millió dollárt, a korábbi 506-556 millió dolláros előrejelzési sávhoz képest. Ezen felül a vállalat továbbra is pozitív nettó eredményre számít 2023 minden negyedévében. Ami a jelenlegi negyedévet (2023 harmadik negyedéve) illeti, a Palantir arra számít, hogy a bevételek elérik az 553-557 millió dollárt, a korrigált működési eredmény pedig a 135-139 dollárt). - mindkét esetben többet, mint amire az elemzők számítottak.

A vállalat kilátásai szilárdnak tűnnek a folyamatos AI-őrület közepette. A Palantir elindította mesterséges intelligencia platformját (AIP), amely segít a vállalatoknak az AI felhasználásában az adatok elemzéséhez, és amelynek már több mint 100 vállalati ügyfele van, és a vállalat állítólag több mint 300 további vállalattal folytat tárgyalásokat. El kell mondani, hogy míg az AI-őrület viszonylag új dolog a piacokon, a Palantir már majdnem 20 éve használja az AI-t termékeiben a kormányok számára, és úgy tűnik, jó helyzetben van ahhoz, hogy profitáljon a trendből. Az AI-termékek iránti kereslet fellendülése az előrejelzés frissítésének elsődleges oka is.

Q3 2023 előrejelzés

• Bevétel: 553-557 millió dollár a várt 553,9 millió dollárral szemben.
• Korrigált üzemi eredmény: 135-139 millió dollár a várt 129 millió dollárral szemben.

Teljes év 2023

• Bevétel: 2,21 milliárd dollár felett, a korábbi 2,19-2,24 milliárd dolláros előrejelzéshez képest (exp. 2,21 milliárd dollár).
• Korrigált működési eredmény: 576 millió dollár felett, a korábbi 506-556 millió dolláros előrejelzéshez képest (exp. 530,3 millió dollár).
• Nettó nyereség 2023 minden negyedévében

1 milliárd dolláros visszavásárlást jelentettek be

A Palantir részvényei az egész évre vonatkozó előrejelzések növelésén túl a bejelentett visszavásárlási programnak köszönhetően is lendületet kaphatnak. A vállalat közölte, hogy 1 milliárd dolláros részvény-visszavásárlási programot engedélyezett. Ez azonban felvetett néhány kérdést a részvényesi tőke felhasználásával kapcsolatban. Bár a visszavásárlások nem szokatlanok, ennek az időzítése meglehetősen szuboptimálisnak tűnik.

A Palantir részvényei 2022 májusa és 2023 májusa között körülbelül egy évig oldalazva kereskedtek, de később sikerült kitörniük a tartományból, és rallyt indítottak. A részvények vásárlása egy erős rally után, különösen, ha a szorzók is a versenytársaké felett vannak, meglehetősen rossz döntésnek tűnik.

Egy pillantás a grafikonra

A Palantir Technologies (PLTR.US) részvényei a tegnapi eredményközlést követően a zárás utáni kereskedésben kezdetben 3%-ot meghaladó mértékben emelkedtek. A dolgok azonban megváltoztak, miután ma megkezdődött a kereskedés a piac előtti kereskedés, és most a részvények körülbelül 2%-kal alacsonyabban nyitnak a tegnapi készpénzes záráshoz képest. A Palantir eredményei nem voltak meggyőzőek - az eredmények vegyesek voltak, a visszavásárlás kérdéses és az előrejelzés optimista -, és úgy tűnik, hogy a vállalat részvényárfolyamát inkább az általános hangulatromlás - az európai indexek zuhanása -, mint a vállalatspecifikus eredményközlés hajtja.

Ha megnézzük a D1 intervallumú chartot, láthatjuk, hogy a részvények a 17,50 dolláros szint közelében fognak nyitni - a tegnapi napi mélypontok felett. Amennyiben a csökkenés elmélyül, a rövid távú felfelé irányuló csatorna alsó határa, valamint a 16,50 dolláros támasz zóna kulcsfontosságú szintek, amelyeket figyelni kell. Ezek alatti áttörés azt jelezheti, hogy a csökkenő trendforduló folyamatban van.

Forrás: xStation5